歌德盈香股份有限公司(下簡稱"歌德盈香")有望借助新三板掛牌公司北京國農基業(yè)科技發(fā)展有限公司(下簡稱"國農基業(yè)")的"殼"資源登陸新三板，實現(xiàn)成為公眾公司的目標，不過，有業(yè)內人士認為，在著眼資本市場同時，歌德盈香還需要在具體業(yè)務上做的更為扎實。
在此過程中，歌德盈香的財務報表也得以對外披露， 2014年歌德盈香實現(xiàn)營收1.62億元，實現(xiàn)凈利5572.71萬元，2013年歌德盈香實現(xiàn)營收9419.89萬元，實現(xiàn)凈利2126.65萬元。
收購再注資
2016年5月5日，國農基業(yè)發(fā)布公告稱，2015 年 12 月 9 日，收購人歌德盈香以協(xié)議轉讓的方式受讓國農基業(yè)140萬股，占國農基業(yè)股本的 28%，另外，根據 2015 年 11 月 30 日公司《股票發(fā)行方案》，歌德盈香擬以每股1元的價格認購國農基業(yè) 1000萬股股份，定向發(fā)行完成后，歌德盈香將成為國農基業(yè)的控股股東，占國農基業(yè)總股本的76%。
收購后國農基業(yè)股權結構圖
此外，國農基業(yè)收購報告書(下簡稱"報告書")顯示，歌德盈香此次認購國農基業(yè)發(fā)行的1000萬股，資金總額為1000萬元，以現(xiàn)金方式支付。
對于歌德盈香收購國農基業(yè)的目的和計劃，報告書提到，歌德盈香收購公眾公司的目的是利用公眾公司平臺有效整合資源，改善國農基業(yè)的經營情況，快速把國農基業(yè)做大做強。
而對于后續(xù)計劃，報告書中顯示，未來12個月內，歌德盈香對國農基業(yè)主要業(yè)務方面計劃適時注入優(yōu)質資產，改善國農基業(yè)經營情況、提高國農基業(yè)盈利能力，未來國農基業(yè)在擬定和實施相應資產置入計劃時，將根據實際情況對公眾公司主要業(yè)務、管理層、組織機構、公司章程、資產處置及員工聘用等方面進行調整。
歌德盈香借殼登陸新三板意圖明顯
在業(yè)內有"并購大師"支撐的歌德盈香在過去的一年，并購也買酒、酒老板，與十幾家酒類大商成立合資公司，聚焦江浙滬等老酒消費優(yōu)質市場，發(fā)展也買酒線下店，推進其O2O業(yè)務布局，有業(yè)內人士稱，歌德盈香這是通過不斷收購后，來提升歌德盈香的整體估值，并為其上市鋪路。
收購報告書顯示，2014年歌德盈香實現(xiàn)營收1.62億元，實現(xiàn)凈利5572.71萬元，2013年歌德盈香實現(xiàn)營收9419.89萬元，實現(xiàn)凈利2126.65萬元。
上述報告書還顯示，劉曉偉直接持有歌德盈香 43.35%的股份;劉曉偉同時為北京盈香亨泰投資管理中心(有限合伙)的執(zhí)行事務合伙人，通過北京盈香亨泰投資管理中心(有限合伙)間接控制歌德盈香 3.33%的股份。因此，劉曉偉合計控制歌德盈香 46.68%的股份，為歌德盈香的控股股東和實際控制人。
此外目前歌德盈香共有46位股東，其中持股比例較高的股東有黃偉立個人持股比例5.52%;王艦個人持股7.59%;劉旭個人持股5.75%;連慶個人持股4.60%;深圳前海鼎暉頤海股權投資合伙企業(yè)(有限合伙)持有4.06%的股份。
而與歌德盈香體量相比，國農基業(yè)微乎其微，國農基業(yè)2015年年報顯示，2015年其營收為97.75萬元，較2014年478.91萬元下滑79.59%;實現(xiàn)凈利虧損216.09萬元，較去年2014年31.85萬元下滑578.43%。
而據記者查詢，國農基業(yè)于2015 年 5 月 13 日在全國中小企業(yè)股份轉讓系統(tǒng)正式掛牌，其主要業(yè)務是為養(yǎng)殖業(yè)提供服務，服務包括牧場前期籌建服務、規(guī)劃設計服務、建設安裝服務、設備選型服務以及建成后的運營管理服務，還包括最新開始研發(fā)的牧場信息化、智能化服務及產品可追溯服務。
不過，隨著新三板的熱度不減，歌德盈香此舉收購國農基業(yè)，借"殼"登陸新三板意圖明顯。
有熟悉新三板業(yè)務人士劉波(化名)對記者表示，目前"殼價"已在1000萬以上，尋求殼資源的公司不少，主要因為排隊掛牌等不起。
新三板正逐步成為并購重組的"標的池"，劉波還表示，由于新三板可帶來交易空間、融資空間、估值空間，企業(yè)的態(tài)度正在發(fā)生變化，從"不看好"到"愿意"上新三板。此外，部分財務有硬傷的企業(yè)也希望通過"繞道"方式掛牌，這些企業(yè)面臨諸如存續(xù)期不夠兩年、改制成本較高、補稅較多等問題，直接掛牌難度大。
有業(yè)內人士稱，歌德盈香董事長劉曉偉是做拍賣行出身，對資本市場可以說是長袖善舞，但歌德盈香一直比較注重資本運作，通過并購和行業(yè)整合，落實到具體經營上的很多細節(jié)更像是"無根之木"。
在2016年初，也買酒開始了大裁員，有知情人士稱，歌德盈香將也買酒多個部門的人員都做了裁減，而對于裁員，業(yè)界有評論認為，歌德盈香裁員的目的是為了做好財務報表，為歌德盈香上市做準備。
